中俄投资基金再投四项目总投资规模接近10亿美元

时隔近两年，中俄投资基金再度出手，令至今总投资规模扩大至近10亿美元。

昨日，记者独家获悉，中国投资有限责任公司（下称“中投”）和俄罗斯直接投资基金（下称“RDIF”）共同出资设立的20亿美元中俄投资基金，继两年前作出首笔联合投资后，再投资四宗项目。

再度出手

资料显示，最新的四宗联合投资项目分别是物流基础设施提供商普洛斯、募资目标规模为50亿元人民币（8亿美元）的旅游和养老产业人民币基金、黑龙江铁路桥（中俄同江铁路大桥）以及一自然资源开发项目。

中俄投资基金将在5月20~21日俄罗斯总统普京访华并参加“亚洲相互协作与信任措施会议”期间宣布上述新的投资项目。

中投官网资料显示，中俄投资基金成立于2012年6月，以有限合伙制形式设立，进行商业化运作，目标募集规模为20亿至40亿美元。其中10亿美元由中投和其相关方出资，10亿美元由RDIF出资，剩余资金则向第三方国际投资者募集。

俄罗斯方面信息则显示，中俄投资基金不少于70%的资金将投资于俄罗斯以及其他独联体国家的商业项目，不超过30%的资金则投资于与俄有关的中国项目。

此前，中俄投资基金首笔投资是在2012年9月，以2亿美元收购俄罗斯第二大林业企业俄罗斯森林产品公司的少数股份。而此次投资是逾一年半以后双方再度进行的联合投资。

按照此前中投和俄罗斯相关方签订的备忘录，双方在投资项目选择上主要关注包括大型基础设施和物流领域、具有高附加值的自然资源开发和加工领域，以及具有行业领先地位的制造业和服务业企业的增长型投资机会。

物流、基建和旅游基金

目前看来，中俄投资基金的投资方向和备忘录一致。而各项投资仍须获得俄罗斯监管机构批准，因此尚未有投资金额等细节。

记者获得的资料显示，中俄投资基金和厚朴基金达成原则性协议，合作投资物流基础设施提供商普洛斯的中国业务。该投资是中资财团25亿美元投资普洛斯的其中一部分。根据普洛斯此前公告，财团还包括大型中资保险机构和中银集团投资等国有企业和投资机构。

据了解，该项投资预计将带来丰厚回报，同时投资普洛斯将为俄罗斯物流业的发展提供有价值的经验，同时，RDIF提供的数据显示，中俄两国的贸易总额可在今年达到1000亿美元。

在黑龙江铁路桥的投资上，中俄投资基金则是和OJSC远东与贝加尔湖区域发展基金合作，共同修建首条横跨中俄边境黑龙江界江上桥梁。据悉，签署仪式将在普京访华期间进行。黑龙江铁路桥设计通货能力为每年2100万吨，中方已经确定投资20.26亿元人民币。

据本报了解，中俄投资基金还和总部位于天津的养老产业地产开发商永泰红磡控股集团有限公司签订了备忘录，将共同募集一只规模为50亿元人民币（8亿美元）的人民币基金，重点投向中国和俄罗斯的旅游和养老产业基建，包括酒店和养老社区等。

该人民币基金将关注中俄两地旅游业，包括中国海南，俄罗斯的贝加尔湖、海参崴和索契等旅游胜地和养老产业发展。目前，中国是受俄罗斯游客第二欢迎旅行地，2012年则有330万中国游客到俄罗斯旅游。

另据外媒报道，俄罗斯RDIF正牵头与中投等主权财富基金一起，收购大型油籽加工商和交易商Sodrugestvo价值2亿美元的股权。

中俄投资基金投资规模已近基金总规模一半，俄罗斯直接投资基金首席执行官基里尔·德米特里耶夫(Kirill Dmitriev)告诉记者，该基金正在向以中国投资者为主的投资者募集资金，预计中投和RDIF总共20亿美元的资金投入能吸引50亿美元资金。

去年初，中投公司专项投资部原总监胡冰成为中俄投资基金总裁。德米特里耶夫称，中俄投资基金已经建立了中国和莫斯科团队，双方合作已经超过一年，投资项目研究需6~9个月时间，目前正就约30个项目进行研究分析。

日报：请简单介绍一下俄罗斯直接投资基金和已投资项目的情况。

德米特里耶夫：RDIF由俄罗斯政府2011年成立、资金规模达100亿美元，目前RDIF里约九成资金来自中国和中东国家主权基金。2012年RDIF和中投合作成立中俄投资基金，过去几年我们和大量亚洲和中东主权财富基金签署了合作协议，包括与阿布扎比投资局、穆巴达拉开发公司、科威特投资局和日本、韩国、意大利、法国等主权基金进行合作，吸引国际投资者共同投资俄罗斯国内项目。

过去两年时间内，我们已经投资了38亿美元，其中9亿来自RDIF内俄罗斯政府投入资金，另外29亿美元来自合作伙伴。我们成功投资的项目包括莫斯科交易所，我们既作为基石投资者投资了莫斯科交易所，还引进了上市前的国际投资者，包括中投等。其他交易涉及农业、医疗、零售如电影院等消费领域，以及基础建设、能源矿产、IT领域等，这些对国际投资者来说都是值得投资的领域，我们对中国投资者也没有设置任何门槛和限制。

日报：相对于其他独立运作的主权基金，RDIF和其他主权基金合作的模式比较特别，请介绍一下为什么选择该模式。

德米特里耶夫：RDIF主要是为了吸引外资，这是一个成功的模式。首先这个模式强迫我们和其他主权基金建立合作关系。这种关系带来的不仅是对方的资金，同时还有他们的专业知识技能，这让我们拥有了最广的主权基金合作体系。其次，这个模式让我们在合作中远离政治压力，政府不能要求我们去做某个项目，这是一个以商业考量和投资回报为目的的基金。另外，由于俄罗斯政府投入了资金在项目中，一定程度上降低了外来投资者的投资风险，当见到俄罗斯政府参与其中，也给了外国投资者很大的信心。

日报：乌克兰目前局势对投资者有较大影响，引起了俄罗斯海外资金外流。此次普京总统访华，是否意味着中俄关系目前对俄罗斯来说是前所未有的重要？

德米特里耶夫：我们希望此次危机能够平和且积极地解决，冲突不再加剧。美国投资者在我们的基金中并非一个主要投资者，当然我们依然有项目在和美国投资者进行中。对于长期投资者来说，目前是一个有趣的时刻，因为一些短期投资资金确实流出了俄罗斯。从我们的角度来看，交易还是在进行，接下来的几天我们还会在圣彼得堡国际经济论坛上宣布系列和亚洲投资者联合投资的项目，涵盖俄罗斯的基础设施、机场和港口等。同时，中俄50名来自国企和民企的主要企业家将成立一个委员会，中俄政府也将参与其中，而RDIF将在里面起到主动作用，共同商议具体投资事宜。

来源：第一财经日报 2014年05月20日